Processador de pagamentos vs. adquirente: qual é a diferença?

Se alguma vez tentou configurar pagamentos com cartão para uma empresa, provavelmente já viu os termos processador de pagamentos e adquirente serem utilizados quase como sinónimos. Não são a mesma coisa. É importante conhecer a diferença — esta afeta os preços, a probabilidade de aprovação e quem mantém efetivamente a relação com a Visa e a Mastercard.

A resposta resumida

• Um adquirente (ou banco adquirente) é o banco licenciado que gere a sua conta de comerciante, assume a responsabilidade pelas suas transações perante as redes de cartões e transfere os fundos para si.
• Um processador de pagamentos é a camada tecnológica que encaminha uma transação com cartão do checkout para o adquirente, depois para a rede de cartões, em seguida para o banco emissor — e de volta, em cerca de dois segundos.

Todos os pagamentos com cartão necessitam de ambos. Por vezes, são a mesma empresa. Muitas vezes, não são.

O que é um adquirente?

Um adquirente é um banco ou uma instituição financeira que é membro principal de redes de cartões como a Visa e a Mastercard. Essa qualidade de membro permite-lhe fazer algo que um processador, por si só, não pode: abrir uma conta de comerciante em nome da sua empresa e assumir a responsabilidade pelas transações com cartão que esta aceita.

Quando um cliente contesta uma transação, quando surge um chargeback ou quando a rede aplica uma coima — o adquirente é responsável. É por isso que os adquirentes avaliam cuidadosamente o risco dos comerciantes e que as empresas de maior risco (CBD, jogos, conteúdos para adultos, criptoativos, subscrições e transações de valor elevado) têm frequentemente dificuldade em obter uma conta.

Alguns exemplos de adquirentes na Europa e no Reino Unido são a Barclaycard, a Worldpay, a Elavon, a Nexi e a Trust Payments. Nos EUA, a Chase Merchant Services, a Fiserv e a Global Payments são adquirentes importantes.

O que é um processador de pagamentos?

Um processador de pagamentos movimenta os dados. Quando um cartão é passado, aproximado ou introduzido online, o processador:

1. Recebe o pedido de autorização do checkout ou terminal do comerciante.
2. Encaminha-o através da rede de cartões relevante para o banco emissor do titular do cartão.
3. Devolve a resposta de aprovação ou recusa.
4. Agrupa as transações aprovadas do dia para liquidação.

Os processadores competem em termos de velocidade, disponibilidade, ferramentas antifraude, experiência dos programadores e variedade de métodos de pagamento suportados. A Stripe, a Adyen, a Checkout.com e a Braintree são processadores bem conhecidos — embora alguns também sejam adquirentes em determinadas regiões, o que ajuda a explicar a confusão terminológica.

Processador de pagamentos vs. adquirente — comparação

Como colaboram numa única transação

Um pagamento com cartão típico envolve cinco intervenientes:

1. Titular do cartão introduz os dados do cartão no seu checkout.
2. Gateway de pagamento / processador encripta e encaminha o pedido.
3. Adquirente envia-o para a rede de cartões relevante.
4. Rede de cartões (Visa, Mastercard, Amex) encaminha-o para o emissor.
5. Banco emissor aprova ou recusa com base nos fundos disponíveis e no risco.

A resposta percorre o mesmo caminho no sentido inverso. Dois a três segundos depois, o cliente vê "Aprovado". Os fundos são transferidos do emissor para o adquirente, o adquirente deduz as respetivas taxas e o montante restante entra na conta bancária da sua empresa — geralmente no dia útil seguinte.

Onde se enquadra uma ISO como a Cardflo?

Uma Organização de Vendas Independente (ISO) é um parceiro registado de um ou mais adquirentes. As ISO não possuem uma licença bancária — mas estabelecem a ligação entre comerciantes e adquirentes de três formas importantes:

• Vários adquirentes, uma única candidatura. Em vez de apresentar candidaturas separadas à Worldpay, à Elavon e à Trust Payments, apresenta uma única candidatura através da ISO, que a encaminha para o adquirente mais adequado ao seu modelo, região e perfil de risco.
• Defesa da candidatura na avaliação de risco. As ISO sabem o que a equipa de risco de cada adquirente precisa de analisar. Uma candidatura bem preparada por uma ISO experiente tem muito mais probabilidades de ser aprovada do que uma candidatura direta sem contacto prévio — sobretudo no caso de empresas recusadas ou cujo contrato tenha sido rescindido noutro fornecedor.
• Gestão contínua da conta. Quando os chargebacks aumentam, as taxas das redes mudam ou pretende adicionar uma nova moeda ou método de pagamento, tem um único ponto de contacto em vez de uma fila de pedidos de suporte.

A Cardflo opera como parceiro ISO de vários adquirentes europeus de nível 1. É por isso que conseguimos integrar empresas que foram recusadas pela Stripe ou desativadas por agregadores — associamos o comerciante ao adquirente certo, em vez de forçar todos os comerciantes a passar pelo mesmo modelo de risco.

Agregadores (Stripe, Square, PayPal) — uma terceira categoria

A Stripe, a Square e a PayPal tornam as distinções ainda menos claras. Tecnicamente, são facilitadores de pagamentos (PayFacs): têm uma conta de comerciante principal junto de um adquirente e permitem que milhares de subcomerciantes realizem transações através dessa conta. É por isso que o registo é imediato — mas também é por isso que as contas são bloqueadas ou encerradas com pouco aviso quando os modelos de risco mudam. Não tem o seu próprio MID; é uma subconta na conta deles.

Uma verdadeira conta de comerciante através de um adquirente (com ou sem uma ISO como intermediária) demora mais tempo a abrir, mas é muito mais estável, oferece melhores preços para volumes elevados e uma responsabilização direta.

De qual precisa realmente?

Precisa de ambos — todos os pagamentos com cartão requerem um processador para movimentar os dados e um adquirente para os liquidar. As verdadeiras questões são:

• Pretende ter a sua própria conta de comerciante ou não se importa de utilizar a conta partilhada de um PayFac?
• Pretende escolher o seu adquirente com base no seu setor e localização geográfica ou aceitar o parceiro predefinido do processador?
• Pretende preços Interchange++ (transparentes e adequados ao crescimento) ou agregados (mais simples, mas mais caros para volumes elevados)?

Se a sua empresa está numa fase inicial, apresenta baixo risco e quer começar a aceitar pagamentos hoje, um agregador é suficiente. Se processa um volume significativo, opera num setor de maior risco ou foi recusado noutro fornecedor, o ideal é uma conta de comerciante direta através de um adquirente — e uma ISO é geralmente a forma mais rápida de a obter.

Perguntas frequentes

A Stripe é um adquirente ou um processador de pagamentos?

Ambos, consoante o país. Nos EUA, no Reino Unido e em alguns mercados da UE, a Stripe é um adquirente licenciado; noutros países, atua como processador sobre a infraestrutura de um adquirente parceiro. Para a maioria dos comerciantes, opera como facilitador de pagamentos (PayFac), o que significa que realiza transações através da conta de comerciante principal da Stripe, em vez de utilizar uma conta própria.

Posso ter um processador sem um adquirente?

Não. O processador precisa de um adquirente para compensar e liquidar a transação junto das redes de cartões. Alguns produtos integram ambos de forma tão estreita que parecem um único serviço.

Pago tanto ao adquirente como ao processador?

Sim, mas geralmente através de uma única fatura. Normalmente, os preços dividem-se em taxa de intercâmbio (definida pelo emissor do cartão), taxas das redes (Visa/Mastercard), margem do adquirente e taxa tecnológica do processador. Nos preços Interchange++, estes componentes são discriminados; nos preços agregados, são combinados numa única taxa.

O que significa "adquirente" em termos simples?

É o banco que autoriza a sua empresa a aceitar pagamentos com cartão e que é responsável por transferir o dinheiro do banco do cliente para o seu.

Próximos passos

Se está a avaliar adquirentes, a comparar os preços de agregadores ou a tentar reativar pagamentos com cartão após um encerramento, a Cardflo pode encontrar o adquirente certo para si na nossa rede de parceiros. Fale com a nossa equipa ou consulte os nossos preços.